Le nombre d’investisseurs particuliers dans les cryptomonnaies connaît une progression significative dans toute la région DACH (Allemagne, Autriche, Suisse). En Allemagne et en Autriche, la part des détenteurs de cryptomonnaies a quasiment doublé en quelques années. En Suisse aussi, on observe une tendance à la hausse.

Malgré l’encadrement réglementaire, le marché reste complexe à appréhender : on compte environ 800 plateformes de cryptomonnaies dans le monde, proposant plus de 23 000 cryptomonnaies différentes.

Pour aider les particuliers intéressés par les cryptos à s’y retrouver et choisir des plateformes sérieuses et conviviales, la SIQT – Schweizer Institut für Qualitätstests a mené une étude intitulée « Kryptobörsen 2025 », portant sur 16 plateformes actives dans la région DACH (Allemagne, Autriche, Suisse).

Cette étude a été réalisée en collaboration avec la DtGV (Deutschen Gesellschaft für Verbraucherstudien) et l’ÖGVS (Gesellschaft für Verbraucherstudien).

Les plateformes de cryptomonnaies suivantes ont été incluses dans l’analyse :

• 21bitcoin
• BISON
• Bitpanda
• Bitvavo (Powered by Hyphe)
• Bitwala
• BSDEX – Börse Stuttgart Digital Exchange
• Coinfinity
• Finanzen.net Zero
• flatex
• Relai
• Scalable Capital
• Smartbroker+
• SwissBorg
• Swissquote
• Trade Republic
• yuh

Méthodologie : sur quels critères les bourses crypto ont-elles été évaluées ?

Toutes les plateformes analysées sont soumises à la régulation des autorités financières compétentes, soit directement, soit via une banque partenaire ou un prestataire de services financiers placé sous surveillance.

La note finale attribuée à chaque plateforme repose sur six critères d’évaluation, pondérés de manière différenciée :

• Confort (20 % de la note globale)
  Quelles options de conservation sont proposées ? Peut-on activer des alertes de prix ou accéder à des fonctionnalités d’analyse graphique ? Quels types d’ordres sont disponibles ? Est-il possible d’épargner des cryptomonnaies avec des plans d’épargne ?

• Conditions (20 %)
  Combien coûtent l’ouverture et la gestion d’un compte ? Quelles sont les commissions sur les achats et ventes de cryptomonnaies ? La conservation entraîne-t-elle des frais ? Quels sont les frais pour les dépôts et les retraits ?

• Facilité d‘utilisation (17,5 %)
  Le site web et/ou l’application sont-ils faciles à prendre en main ? Le langage utilisé est-il accessible aux débutants ? Le design est-il attractif ? L’utilisation est-elle intuitive ?

• Support client (17,5 %)
  Le support client est-il compétent, réactif et aimable ? Les canaux de contact disponibles sont-ils pratiques ? Quelle aide en ligne est proposée sur la plateforme ?

• Offre de produits (12,5 %)
  Combien de cryptomonnaies différentes la bourse propose-t-elle ? Quels sont les actifs négociables proposés ?  Existe-t-il un compte démo ou mode démo ? Les principales cryptos du marché sont-elles proposées ?

• Transparence (12,5 %)
  Les frais et conditions d’utilisation sont-ils clairement présentés et facilement accessibles ? Les FAQ sont-elles utiles et détaillées ?

Les performances sur les critères confort, conditions et offre de produits ont été évaluées par des experts. Les aspects liés à la facilité d‘utilisation, la transparence et le support client ont été testés par des utilisateurs.

À noter : les plateformes 21bitcoin, Bitwala, Coinfinity et Relai, étant exclusivement axées sur le Bitcoin, n’ont pas été évaluées sur le critère « Offre de produits ».

Confort d’utilisation : BISON, Bitpanda et Swissquote en tête

Trois plateformes ont obtenu la note maximale dans le critère Confort d’utilisation : l’autrichienne Bitpanda, l’allemande BISON, ainsi que la suisse Swissquote, toutes trois obtenant la mention “Très bien” sur ce critère.

Cette excellente performance s’explique notamment par la diversité des options de dépôt et de retrait, la présence d’alertes de prix et d’outils d’analyse graphique, la variété des types d’ordres disponibles, ainsi que la possibilité d’investir via des plans d’épargne. Swissquote s’est particulièrement distinguée grâce à sa large offre de plans d’épargne : les utilisateurs peuvent y investir régulièrement non seulement dans des cryptomonnaies, mais aussi dans des ETPs et des certificats liés aux cryptos.

BSDEX et Bitvavo (Powered by Hyphe) ont également obtenu de bons résultats sur ce critère. Elles se démarquent surtout par la diversité de leurs types d’ordres et la convivialité de leurs outils graphiques, qui facilitent grandement les transactions.

BSDEX se distingue avec ses conditions tarifaires

Lorsqu’il s’agit de choisir une bourse de cryptomonnaies, les frais jouent un rôle central, car ils influencent directement la performance, c’est-à-dire le rendement de l’investissement. Si les frais sont faibles, il est possible d’investir davantage.

Les coûts peuvent être liés non seulement à l’ouverture et à la gestion du compte, mais aussi aux transactions, aux spreads (écart entre le prix d’achat et le prix de vente), à la conservation des cryptomonnaies, ainsi qu’aux dépôts et retraits en monnaies traditionnelles ou en cryptomonnaies.

Point positif : tous les prestataires analysés proposent, dans leur version standard, une ouverture et une gestion de compte gratuites, ainsi qu’une conservation sans frais, lorsque ce service est proposé. Les dépôts via SEPA sont également gratuits chez l’ensemble des plateformes évaluées.

Sur le critère Conditions tarifaires, BSDEX décroche la première place avec la mention « Très bien ». La plateforme s’est distinguée par de nombreuses fonctionnalités gratuites et des frais de transaction très compétitifs : 0,20 % pour les ordres « maker » et 0,35 % pour les ordres « taker ». De manière générale, les spreads appliqués par les différents prestataires se sont révélés conformes au marché, et les frais de transaction sont faciles à comparer.

Le choix du prestataire dépend toutefois aussi du montant investi : pour des montants élevés, des plateformes facturant des frais fixes en euros peuvent s’avérer plus avantageuses que celles appliquant des frais proportionnels.

Outre BSDEX, Bitvavo (Powered by Hyphe) et Bitpanda ont également obtenu la note « Très bien ». Bitvavo a séduit par ses frais particulièrement bas pour les ordres maker et taker, tandis que Bitpanda s’est distinguée par la diversité de ses options de dépôt gratuites.

Coinfinity est le leader en matière de facilité d’utilisation

Dans l’ensemble, les 16 bourses crypto testées sont parvenues à faciliter considérablement l’accès au trading de cette classe d’actifs encore parfois complexe qu’est la cryptomonnaie. Grâce à des sites clairs, une navigation bien pensée et des designs modernes, les utilisateurs peuvent généralement s’y retrouver rapidement.

Coinfinity s’est particulièrement distinguée sur le critère Facilité d’utilisation. Cette plateforme autrichienne a convaincu les testeurs par son excellente ergonomie, permettant même aux débutants de s’y retrouver sans difficulté. L’application se démarque par une interface intuitive, rendant compréhensibles des processus parfois techniques. De l’inscription à la gestion de portefeuille, en passant par l’achat et la vente de cryptomonnaies, toutes les fonctionnalités sont présentées de manière logique et facilement accessibles.

La deuxième place revient également à une plateforme autrichienne : Bitpanda. Ce sont surtout la clarté des différentes fonctions de l’application et le design web très soigné qui ont séduit les évaluateurs.

Smartbroker+ séduit par son excellent service client

Sur le critère service client, Smartbroker+ a su pleinement convaincre. Le prestataire allemand a obtenu des résultats quasi parfaits, tant sur les critères objectifs que lors des tests sous forme d’emails mystères, atteignant un score de 98,4 % et la mention « Très bien ».

Smartbroker+ séduit par une structure pensée pour les utilisateurs et propose de nombreux canaux de contact, y compris une hotline. Lors des tests par email, la plateforme s’est particulièrement illustrée par sa facilité de contact et sa rapidité de réponse : dans la majorité des cas, une réponse était reçue en moins de trois heures.

De manière générale, l’étude a montré que plus de la moitié des plateformes testées offrent un bon service client, notamment en ce qui concerne la qualité des réponses, l’amabilité et la clarté du langage utilisé.

Offre de produits : Swissquote en tête

Toutes les plateformes évaluées permettent le trading des cryptomonnaies les plus connues, comme le Bitcoin, l’Ethereum ou le Solana. Mais ceux qui recherchent des cryptos moins répandues trouveront surtout leur bonheur chez Bitpanda : avec plus de 600 crypto-actifs échangeables au moment de l’étude, la plateforme proposait la plus large sélection du panel, ce qui lui a valu la deuxième place sur ce critère.

C’est Swissquote qui a présenté l’offre la plus complète cette année. Que ce soit pour les besoins du quotidien ou pour des profils plus expérimentés, la plateforme suisse propose une gamme très diversifiée de produits : des cryptomonnaies classiques, mais aussi des instruments plus spécialisés tels que des fonds crypto, certificats, ETPs et CFDs. Grâce à cette large palette, Swissquote s’est hissée à la première place du classement sur le critère Offre de produits.

Smartbroker+ obtient la note maximale en matière de transparence

Sur des sujets aussi complexes que les cryptomonnaies, une communication claire et transparente est essentielle, et c’est précisément là que Smartbroker+ s’est illustrée. La plateforme berlinoise a convaincu par la clarté de son site et de son application, tous deux conçus de manière conviviale. Résultat : elle a obtenu la note maximale de 6,0 (« Très bien ») sur le critère Transparence.

Les informations essentielles, telles que les conditions générales et la politique de confidentialité, étaient facilement accessibles. La FAQ s’est également démarquée par sa facilité d’accès et la qualité de son contenu. À noter tout particulièrement : la présentation claire et compréhensible de l’ensemble des frais et coûts.

Cela dit, l’ensemble des plateformes évaluées ont montré un bon niveau de transparence : les conditions d’utilisation étaient généralement bien accessibles, et les FAQ proposées se sont révélées complètes et utiles.

Classement général : Swissquote en tête, suivie de BISON et Bitpanda

Grâce à des évaluations constamment très bonnes à bonnes dans l’ensemble des critères, Swissquote s’est hissée à la première place du classement global. La plateforme suisse s’est particulièrement démarquée par la richesse de son offre de produits, son haut niveau de transparence et son confort d’utilisation. Elle s’avère ainsi particulièrement intéressante pour les investisseurs avec des montants élevés : au-delà de 50 000 €, seule une commission de 0,5 % est appliquée, sans spread supplémentaire. Mais même pour des montants inférieurs à 10 000 €, les frais restent modérés, à 1 %.

La deuxième place revient à la plateforme allemande BISON, issue du groupe Börse Stuttgart. Fondée en 2019, elle a obtenu la mention « Très bien » dans les critères Confort, Transparence et Service client, et a également séduit par ses conditions avantageuses et ses nombreuses fonctionnalités gratuites.

La troisième place du classement est occupée par Bitpanda, prestataire autrichien. La plateforme a convaincu notamment sur les critères confort, facilité d’utilisation et structure tarifaire transparente, ce qui lui permet de figurer parmi les meilleurs du classement.

Résultats par critère

Les résultats détaillés pour chaque critère d’évaluation sont présentés ci-dessous. Pour chaque catégorie, vous trouverez les prestataires les mieux notés.